行业高度景气，这只龙头标的出现确定性机会！

2019年就是科技元年，这一年的投资只要你抓准科技就赢了。投资科技背后的大逻辑则是自主可控下的国产替代。

基于这样的大背景，2月分享了国产操作系统替代的“中国软件”，从23.6元一个半月涨到60元；6月又分享了国产半导体替代的“韦尔股份”慢牛至今；包括8月初分享的射频开关“卓胜微”和模拟芯片“圣邦股份”，都吃了大肉。

既然大背景是自主可控下的国产替代，那么软件、芯片高位后，今年底最确定机会就是——国产替代的半导体设备。

从数据来看，全球前十大设备企业份额>70%的基本都是美、日、荷企业。我国半导体设备国产化率不到15%，国产替代提升空间巨大。

从增速来看，2019至2020年将迎来装机潮，预计国内半导体设备销售增长57%/60%（数据来源中金公司）。

1、2017年起大陆晶圆厂大规模兴建，2019年和2020年迎来装机大潮。2017年大陆有大量晶圆厂开工，按照2-3年的建设周期，2019年和2020年将是设备入场的高峰期。

2、国产晶圆厂比例大幅提升。2017-2020年间全球投产的62座晶圆厂中有26座设于大陆，占全球总数42%，而国产晶圆厂占设备开支的比例将从2017年的33%增长到2019年的45%。国产晶圆厂的崛起将直接带动国产设备厂的发展。

从技术来看，国产众多设备已经在22nm制程现突破，技术趋于成熟。半导体关键设备主要包括7种，在晶圆制造环节，除了光刻机，其他关键设备的技术都已趋于成熟，国产化率提升是必然事件。

因此半导体设备替代空间巨大，一些技术取得突破的优秀企业，必将迎来十倍投资机会。基于替代方向，选择了6只直接受益的标的：北方华创、长川科技、至纯科技、晶盛机电、精测电子、中微公司。

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