机器学习与CTA周报：本周行情有利于中高频策略

主要结论

机器学习中证500神经网络策略

上周（2018.8.20-2018.8.24）

本周收益：1.70%

最大回撤：-0.28%

机器学习商品期货策略

上周收益：2.14%

最大回撤：-0%

大概率看多的商品是白糖，焦炭；

大概率看空的商品是玉米。

机器学习与基本面的结合的商品策略

上周收益：5.70%

最大回撤：-0.65%

下周大概率看多的商品品种是：白银；

下周大概率看空的商品品种是：燃油。

■风险提示：

根据历史信息及数据构建的模型在市场急剧变化时可能失效。

正文

本周点评

本周不论是工业品商品还是股指都没有走出方向。股指反复震荡，日内经常呈现W形，M形，V形等等。而股指的贴水也随着日内的波动呈现不断的增加和减小，放大了日内的波动。这使得大部分中高频策略都无法盈利。而低频策略由于一直持有或者空仓，反而没有什么亏损。

商品方面，前期上涨剧烈的商品，例如苹果，焦炭等等，日内均出现了4%左右剧烈调整。所以这样的行情对于隔日的趋势追踪策略会导致比较大的回撤。而日内策略由于持仓过夜，能够取得一定的盈利

策略追踪

（1）机器学习中证500神经网络策略

机器学习中证500神经网络策略指《机器学习与量化投资之二：避不开的那些事（1）》一文中所展示的策略

本周收益：1.70%

最大回撤：-0.28%

（2）机器学习商品期货策略

机器学习商品期货策略指《机器学习与量化投资之二：避不开的那些事（3）》一文中所展示的策略

上周收益：2.14%

最大回撤：-0%

根据模型给出的下列信号：

没有大概率看多的商品；

大概率看空的商品是焦炭，白糖，螺纹钢。

（3）机器学习与基本面结合的商品策略

机器学习商品期货策略指《机器学习与量化投资之二：机器学习与基本面的结合》一文中所展示的策略

上周收益：5.70%

最大回撤：-0.85%

根据模型给出的下列信号：

下周大概率看多的商品品种是：白银；

下周大概率看空的商品品种是：燃油。